A refinanszírozás alapja a monetáris piac szabályozásának

Az állam egyik legfontosabb mutatójaa források likviditása. A mutató magas szintje azt jelenti, hogy ez a pénzügyi intézmény mind a jelenlegi, mind a jövőbeli időszakban képes fizetni kötelezettségeit. Amikor likviditás, és így fizetőképesség, a bank esik, akkor a refinanszírozás szükséges. Ez azt jelenti, hogy az állam központi bankjának további forrásokat kell felosztania az érdeklődő befektetőkkel együtt.

A pénzügyi rendszer stabilitásának alapjai

A Központi Bank feladata időben történikvegye figyelembe a rés időben a bank likviditásában, elemzi azt, és ha szükséges, találja meg azt a likvidálási eszközt. A refinanszírozás olyan folyamat, amely lehetővé teszi:

1. Biztosítani kell a települések folyamatosságát a nemzeti gazdaságrendszerben az egyes bankok likviditásának garantálásával.
2. A monetáris piacon a kamatlábak meghatározásával figyelemmel kíséri a helyzetet.

Mindazonáltal fontos megérteni a refinanszírozást- ez nem állandó forrás a pénzintézetek számára. A központi bank nem érdekli a problémás pénzügyi intézmény rendszeres támogatását. Ezért minden banknak arra kell törekednie, hogy újabb ügyfeleket és részvénytulajdonosokat vonzzon.

Az illetékes refinanszírozás alapelvei

A monetáris stabilitás biztosításaaz állam rendszere A központi banknak, ha további pénzeszközöket biztosít más pénzügyi intézményeknek, az alábbi rendelkezéseknek kell vezérelniük:

• A hitelezési korlátok és mennyiségek előzetes meghatározása.
• A bankok refinanszírozásának meg kell felelnie a jóváhagyott monetáris politika feladatainak.
• A rászoruló pénzügyi intézménynek nem kell tartoznia a központi banknak, és hosszabb távon képesnek kell lennie a kölcsön visszafizetésére.
• Megbízható kiegészítő pénzeszközök rendelkezésre állása.
• A hitel helyes mérete, a jelzálog értékének megfelelően.
• A refinanszírozási ráta nem lehet alacsonyabb, mint a diszkontráta.

A hitelek típusai

A refinanszírozás az utolsó lehetőséga legtöbb bank. A Bank of fellebbezés, ha minden egyéb módon vonzza a szabad források kimerültek, és az államadósság az ügyfelek mindig. A hitelek két fő típusa van: szabályozási és specifikus. Az előbbi folyamatosan működő pénzügyi eszközöket alkalmaz és nyomon követi a pénzpiaci feltételeket. Különleges hiteleket használnak bizonyos bankok likviditáshiánnyal járó helyzetének stabilizálására. A piac szabályozása érdekében a központi bank repo és swap tranzakciókat is használhat.

A működés mechanizmusa

A refinanszírozás olyan folyamat, amely így néz ki:

1. A banknak problémái vannak a fizetőképességgel.
2. A Központi Bank elemzi a helyzetet, és döntést hoz egy kölcsön nyújtásáról, például 10 millió dollárért egy évre.
3. A kereskedelmi bank a refinanszírozási rátanál magasabb kamatozású ügyfelekkel kölcsönad pénzt.
4. A lejárat után 10 millió CBA-díjat kap.
5. A művelet eredményeként kapott pénz újraelosztásra kerül és növeli a bank fizetőképességét.

A Központi Bank nem dolgozik közvetlenül a lakossággal, mivel ebben az esetben több millió hitelfelvevő milliót kellene ellenőrizni. Ezért a kereskedelmi bankok közvetítő szerepet töltenek be közte és a hétköznapi emberek között.

Refinanszírozási arány

Szerint a szövetségi törvény "A központi bankRF ", a Központi Bank további pénzeszközöket biztosíthat egy bizonyos időszakra a hitelintézetek számára a likviditással kapcsolatos problémák megoldására. A refinanszírozási ráta olyan instrumentum, amelyen keresztül lekötött betétekre és hitelekre kamatot irányítanak. Csökkentése előnyös a hitelfelvevők számára, míg a befektetők elveszítik jövedelmük egy részét. A központi bank refinanszírozása a piaci mechanizmus alapján meghatározott vagy választott módon történik.

Kamatkiigazítás

2010 előtt, az elismert maximális összega következő értékkel egyenlő: refinanszírozási ráta * 1.1. Most a második szorzót 1,8 dollárra emelték a rubelkölcsönök esetében. Ha a kölcsönszerződés érvényességi ideje alatt módosítja az egyik mutatót, kettős elszámolást kell készíteni. Ami a devizát használó szerződéseket illeti, itt nem alkalmazzák a refinanszírozási árfolyamot. A legmagasabb, ami költségnek számít, 15%.

Alkalmazási területek és hatás

A bankok bizonyos mértékig történő refinanszírozása az Orosz Föderációban nem csak a pénzügyi és hitelintézetekre, hanem a közös állampolgárokra is hatással van. Különösen megkülönböztethetjük a következő eseteket:

1. A betétek kamatbevételének megadóztatása (az RF adótörvény szerint 35% -os kamatlábat állapítanak meg, ha az összeg túllépésre kerül, ami a refinanszírozási ráta alapján kerül kiszámításra).
2. A munkavállalónak fizetett pénz késedelmének kiszámítása (beleértve a szabadságot).
3. Az adó vagy a begyűjtés büntetéseinek kiszámítása (százalékos aránya a megállapított refinanszírozási rátának egy három százaléka).

A hitelezési folyamat a központi bank a kereskedelmi bankokaz állami pénzügyi rendszer fontos szabályozója. A gazdaság fejlődése nagymértékben függ, mivel a népesség csak akkor tartja megbízhatóan bizalmukat a bankok számára, ha fenntartható.